31 марта 2015 года РА «Стандарт-Рейтинг» приняло решение об обновлении рейтинга финансовой устойчивости страховщика / кредитного рейтинга Частного акционерного общества «Страховая группа «UBI» на уровне uaA+. Страховщик с рейтингом uaA+ характеризуется высокой финансовой устойчивостью по сравнению с другими украинскими страховщиками. Уровень устойчивости чувствителен к влиянию неблагоприятных коммерческих, финансовых и экономических условий. Также Агентством было принято решение об улучшении прогноза по рейтингам страховщика до позитивного. Рейтинг обновлен по итогам анализа отчетности Компании за 12 месяцев 2014 года.
1. В 2014 году ЧАО СГ «UBI» получила следующие лицензии:
· На право осуществления обязательного страхования предмета ипотеки от рисков случайного уничтожения, случайного повреждения или порчи;
· На осуществление страховой деятельности в форме добровольного страхования сельскохозяйственной продукции;
· На осуществление страховой деятельности в форме обязательного страхования имущественных рисков при промышленной разработке месторождений нефти и газа в случаях предусмотренных ЗУ "О нефти и газе".
По итогам четырех кварталов 2014 года Компании удалось собрать 49.957 млн. грн. валовых премий, что на 20.2% выше объема премий, собранных в 2013 году. Поступления от физических лиц выросли на 21.16% до 13.741 млн. грн., а от перестраховщиков увеличились с 0.026 млн. грн. до 0.692 млн. грн.
2. Страховые платежи, отправленные перестраховщикам, за 2014 год снизились всего на 2.38%: с 16.83 млн. грн. до 16.429 млн. грн. Таким образом, коэффициент зависимости от перестраховщиков уменьшился с 40.49% до 32.89%, или на 7.6 п.п.
Чистые и заработанные страховые премии в 2014 году по сравнению с 2013 годом выросли на 35.56% и 59.66%, соответственно. Так, объем чистых премий за 2014 год составил 33.527 млн. грн., а объем заработанных премий – 33.654 млн. грн.
Таблица 1
Основные показатели доходов и расходов Частного акционерного общества «Страховая группа «UBI» за 2014 год, тыс. грн, п.п., %
# |
Показатели |
2014 год |
2013 год |
Изменение |
Темп прироста, % |
1 |
Брутто-премии, всего, в т.ч. |
49956.6 |
41562.7 |
8393.9 |
20.20% |
2 |
от страхователей физических лиц |
13740.8 |
11341.4 |
2399.4 |
21.16% |
3 |
от перестраховщиков |
692.4 |
26 |
666.4 |
2563.08% |
4 |
Доля физических лиц в брутто-премиях |
27.51% |
27.29% |
0.22 п.п. |
- |
5 |
Доля перестраховщиков в брутто-премиях |
1.39% |
0.06% |
1.32 п.п. |
- |
6 |
Страховые платежи, отправленные перестраховщикам |
16429.2 |
16829.7 |
-400.5 |
-2.38% |
7 |
Коэффициент зависимости от перестраховщиков |
32.89% |
40.49% |
-7.6 п.п. |
- |
8 |
Чистые премии |
33527.4 |
24733 |
8794.4 |
35.56% |
9 |
Заработанные страховые премии |
33653.9 |
21078.6 |
12575.3 |
59.66% |
10 |
Финансовый результат от операционной деятельности |
1233 |
902 |
331 |
36.70% |
11 |
Страховые выплаты и компенсации |
5014.2 |
4526.1 |
488.1 |
10.78% |
12 |
Соотношение между выплатами и брутто-премиями |
10.04% |
10.89% |
-0.85 п.п. |
- |
13 |
Чистая прибыль |
16 |
5 |
11 |
220.00% |
14 |
Рентабельность собственного капитала |
0.04% |
0.01% |
0.03 п.п. |
- |
3. В 2014 году СГ «UBI» произвела выплаты на сумму 5.014 млн. грн., что на 10.78% выше объема выплат в 2013 году. Уровень выплат за 2014 год несколько снизился по сравнению с 2013 годом: с 10.89% до 10.04%.
Показатели доходности страховщика продемонстрировали рост. Так, финансовый результат от операционной деятельности Компании за 2014 год составил 1.233 млн. грн., что на 36.7% выше результата 2013 года. Объем чистой прибыли за четыре квартала 2014 года составил 16 тыс. грн. против чистой прибыли в 5 тыс. грн. в 2013 году.
4. По итогам 12 месяцев 2014 года ЧАО СГ «UBI» обладала избыточным уровнем капитализации и ликвидности. Так, коэффициент покрытия обязательств собственным капиталом по состоянию на 31.12.2014г. составил 224.5%, в то время как соотношение между ликвидными активами и обязательствами на ту же дату составило 113.55%.
Балансовые показатели страховщика продемонстрировали рост. Активы увеличились на 7.14% до 63.895 млн. грн., собственный капитал – на 10.35% до 44.205 млн. грн., а обязательства выросли на 112 тыс. грн. до 19.69 млн. грн. Ликвидные активы в период с 01.01.2014г. по 31.12.2014г. увеличились с 14.818 млн. грн. до 22.358 млн. грн., или на 50.88%.
Таблица 2
Ключевые балансовые показатели Частного акционерного общества «Страховая группа «UBI» за 2014 год, тыс. грн, п.п., %
# |
Показатели |
31.12.2014 |
01.01.2014 |
Изменение |
Темп прироста, % |
1 |
Активы |
63895 |
59636 |
4259 |
7.14% |
2 |
Собственный капитал |
44205 |
40058 |
4147 |
10.35% |
3 |
Обязательства |
19690 |
19578 |
112 |
0.57% |
4 |
Коэффициент покрытия обязательств собственным капиталом |
224.50% |
204.61% |
19.90 п.п. |
- |
5 |
Ликвидные активы |
22358 |
14818 |
7540 |
50.88% |
6 |
Доля ликвидных активов в активах страховщика |
34.99% |
24.85% |
10.14 п.п. |
- |
7 |
Соотношение между ликвидными активами и обязательствами |
113.55% |
75.69% |
37.86 п.п. |
- |
Таким образом, ЧАО СГ «UBI» вошла в 2015 год с избыточными уровнями капитализации и ликвидности, заметным ростом валового бизнеса и положительными показателями доходностями. Данные факторы стали причиной обновления рейтинга страховщика на уровне uaA+ и улучшения прогноза до позитивного.
РА «Стандарт-Рейтинг» (Украина)